La Junta Extraordinaria de Accionistas se celebrará el 9 de diciembre de 2025
El Directorio de Teck Recomienda por Unanimidad a los Accionistas votar "A FAVOR" de la
Fusión
Vancouver, C.B. – 10 de noviembre de 2025 – Teck Resources Limited (TSX: TECK.A y TECK.B, NYSE: TECK) ("Teck") ha anunciado hoy la presentación y el envío por correo de la convocatoria de la junta, la circular informativa de la gerencia y los materiales relacionados con la junta (en conjunto, los "Materiales de la Junta") en relación con la próxima junta extraordinaria de accionistas que se celebrará el 9 de diciembre de 2025 (la "Junta") para aprobar la fusión de iguales propuesta (la "Fusión") con Anglo American plc ("Anglo American"). Los Materiales de la Junta, que incluyen una copia de la orden provisional, también se pueden consultar en línea en el sitio web de Teck, www.Teck.com/reports, y en los perfiles de emisor de Teck en SEDAR+, www.sedarplus.ca, y EDGAR, www.sec.gov.
El Directorio de Teck insta a todos los accionistas de Teck a que revisen detenidamente los Materiales de la Junta y recomienda que los accionistas de Teck voten "A FAVOR" de la Fusión.
La Fusión creará Anglo Teck, un líder mundial en minerales críticos con sede en Canadá y uno de los cinco principales productores mundiales de cobre, con una cartera de primer nivel y excelentes opciones de crecimiento futuro. A través de la Fusión, Teck espera generar un enorme valor a largo plazo para sus accionistas. Es importante destacar que la contraprestación íntegramente en acciones permitirá a los accionistas de Teck participar en el enorme potencial alcista de la compañía combinada.
"Esta fusión presenta una oportunidad única para crear una potencia minera mundial con sede en Canadá, ofreciendo a nuestros accionistas la posibilidad de participar en una compañía más grande con mayor resiliencia, potencial de crecimiento y flexibilidad estratégica para el largo plazo", afirmó Sheila Murray, Presidenta del Directorio. "Su Directorio recomienda por unanimidad esta fusión, ya que creemos firmemente que es el mejor camino a seguir para aprovechar todo el potencial de nuestra estrategia y nuestra cartera"
"Tenemos certeza de que esta fusión de iguales generará un enorme valor para los accionistas de Teck y creará importantes oportunidades económicas en Canadá, lo que respalda la decisión unánime de nuestro Directorio de que la combinación es el mejor camino a seguir para nuestros accionistas y todos 2 nuestros stakeholders", afirmó Jonathan Price, Presidente y CEO. "Invitamos a todos los accionistas a revisar detenidamente los materiales de la junta y votar a favor de esta fusión transformadora para crear un nuevo campeón mundial en minerales críticos con una importante exposición al cobre, crecimiento líder y un increíble potencial de creación de valor a corto, medio y largo plazo".
Aspectos Destacados de la Fusión Propuesta:
- Oportunidad de Participar en la Creación de Valor Futuro: Al cierre de la Fusión, los accionistas de Teck poseerán aproximadamente el 37,6% de la combinada Anglo Teck sobre una base totalmente diluida. Los términos de la Fusión permiten a los accionistas de Teck mantener su inversión íntegra y participar en el futuro aumento de valor de Anglo Teck, incluyendo las sinergias propuestas entre QB y Collahuasi y las iniciativas de creación de valor en curso en Anglo American, incluyendo oportunidades de optimización de activos en el corto plazo, los ingresos procedentes de la venta de activos y las adyacencias previstas entre Los Bronces y Andina.
- Cartera de Clase Mundial y Mejores Perspectivas de Crecimiento: Anglo Teck ofrecerá una cartera de activos de cobre de primera clase, respaldada por negocios de zinc y mineral de hierro premium, incluyendo:
- Seis activos de cobre de clase mundial
- Una de las minas de zinc más grandes del mundo
- Dos operaciones de mineral de hierro de alta calidad y gran capacidad de generación de efectivo
- Crecimiento a corto plazo impulsado por la optimización de activos
- Crecimiento a medio plazo, incluyendo a través de actividades adyacentes eficientes en términos de capital (incluyendo las sinergias entre QB y Collahuasi y entre Los Bronces y Andina)
- Importantes opciones brownfield y greenfield a largo plazo
- Creación de Valor Convincente a través de Sinergias: Se espera que la Fusión genere un valor significativo para los accionistas al liberar importantes sinergias operacionales y funcionales:
- Aproximadamente US$800 millones en sinergias recurrentes anuales antes de impuestos
- Aproximadamente US$1.400 millones en sinergias EBITDA anuales subyacentes entre las operaciones adyacentes de Collahuasi y QB (base del 100%)1
- Creación de uno de los 5 Principales Productores Mundiales de Cobre con la Escala, Resiliencia, Solidez Financiera y la Presencia en Mercados de Capitales para Desbloquear el Potencial de Revalorización: Anglo Teck se situará entre los mayores productores mundiales de cobre por su escala, resiliencia, solidez financiera y presencia en mercados de capitales, lo que creará la oportunidad de revalorizarla hacia un múltiplo de valoración superior del cobre:
- Producción combinada de cobre de 1,2 millones de toneladas, que se espera que crezca hasta aproximadamente 1,35 millones de toneladas en 2027 a partir de las operaciones actuales
- Exposición superior al 70% al cobre
- Cartera de clase mundial de cobre y otros activos generadores de flujo de caja
- Ampliación de la base de flujo de caja y materialización de las sinergias previstas que se espera den lugar a un perfil financiero más sólido y a métricas de crédito con calificación de inversión
- Mejora del perfil y la liquidez en mercados de capitales
1 En promedio anual entre 2030 y 2049, pero se espera que continúe más allá de este período (base del 100%).
La Fusión, que se anunció en septiembre de 2025, se espera que se cierre en un plazo de 12 a 18 meses a partir de la fecha del anuncio, sujeto a la aprobación de los accionistas y a las condiciones de cierre habituales, incluyendo la aprobación bajo la Ley de Inversiones de Canadá y las aprobaciones regulatorias y de competencia aplicables en diversas jurisdicciones a nivel mundial. El 3 de noviembre de 2025, el Tribunal Supremo de Columbia Británica dictó una orden provisional (la "Orden Provisional") en relación con la Fusión, que autoriza la convocatoria y celebración de la Junta. Se incluye una copia de la Orden Provisional en los Materiales de la Junta.
La Fusión cuenta con el apoyo de Temagami Mining Company Limited, SMM Resources Incorporated, Dr. Norman B. Keevil y los directores y el equipo de liderazgo ejecutivo de Teck, que han acordado colectivamente votar a favor de la Fusión en la Junta con las acciones que representan aproximadamente el 79,8% de las acciones ordinarias de clase A emitidas y en circulación de Teck y aproximadamente el 0,02% de las acciones con derecho a voto subordinado de clase B emitidas y en circulación de Teck (a la fecha de registro de la Junta).
Recomendación del Directorio
El Directorio de Teck ha recomendado por unanimidad a los accionistas que voten «A FAVOR» de la Fusión, tras determinar que esta beneficia los intereses de Teck, es justa para sus accionistas y representa una oportunidad única y muy atractiva para crear valor para los accionistas por encima del valor que se generaría con la trayectoria independiente de Teck, al mismo tiempo en que reduce el riesgo de pérdidas y preserva la flexibilidad estratégica.
Lugar de la Junta y Detalles de Votación
La Junta se celebrará en la Suite 400-550 Burrard Street, Vancouver, Columbia Británica, Canadá, y virtualmente en: https://virtual-meetings.tsxtrust.com/1856 el 9 de diciembre de 2025 a las 11:00 a.m. (Hora del Pacífico).
Fecha de Registro
El Directorio de Teck ha fijado el cierre de operaciones del 20 de octubre de 2025 como fecha de registro para determinar los accionistas de Teck que tienen derecho a recibir la convocatoria y votar en la Junta de Teck. Los Materiales de la Junta proporcionan información importante relacionada con la Fusión, los 4 procedimientos de votación y cómo asistir a la Junta. Se insta a los accionistas a leer atentamente los Materiales de la Junta.
Preguntas de los Accionistas
Si tiene alguna pregunta, incluyendo los procedimientos para votar, por favor póngase en contacto con nuestros agentes de solicitud de representación:
Accionistas Ubicados en Canadá
Laurel Hill Advisory Group
Llamada gratuita: 1-877-452-7184
Mensaje de texto: 1-416-304-0211
Email: assistance@laurelhill.com
Accionistas Ubicados Fuera de Canadá
Innisfree M&A Incorporated
Línea gratuita en EE.UU.: 1-877-750-0510
Fuera de EE.UU.: +1-412-232-3651
Bancos y Corredores: 1-212-750-5833
Medida No Sujeta a las Normas GAAP
Una determinada medida de desempeño financiero utilizada en este comunicado de prensa, concretamente el EBITDA subyacente, no está prescrita por las NIIF. Esta medida financiera no sujeta a las normas GAAP tiene como único objetivo proporcionar información adicional y no tiene ningún significado estandarizado según las NIIF, y puede no ser comparable con medidas similares presentadas por otras compañías. Esta medida financiera no sujeta a las normas GAAP no debe considerarse de forma aislada ni como sustituto de las medidas de desempeño elaboradas de conformidad con las NIIF.
Declaraciones a Futuro
Este comunicado de prensa contiene cierta información a futuro y declaraciones a futuro, según se define en las leyes de valores aplicables (colectivamente, las "declaraciones a futuro"). Estas declaraciones se refieren a eventos futuros o a desempeño futuro. Todas las declaraciones que no sean declaraciones de hechos históricos son declaraciones a futuro. El uso de cualquiera de las palabras "anticipar", "puede", "podría", "planear", "continuar", "estimar", "esperar", "poder", "hacer", "proyectar", "predecir", "probable", "potencial", "debería", "creer" y expresiones similares tiene por objeto identificar las declaraciones a futuro. Esas declaraciones involucran riesgos conocidos y desconocidos, incertidumbres y otros factores que pueden hacer que los resultados o acontecimientos reales difieran materialmente de los previstos en dichas declaraciones a futuro. Estas declaraciones sólo son válidas a partir de la fecha de este comunicado de prensa. Estas declaraciones a futuro incluyen, entre otras, declaraciones relativas a los beneficios y sinergias previstos de la Fusión propuesta, los efectos esperados de la Fusión sobre Anglo American y Teck, los niveles de producción futuros, el calendario previsto para la finalización de la Fusión y otras declaraciones que no son hechos históricos.
Estas declaraciones se basan en una serie de supuestos, entre los que se incluyen, entre otros, supuestos relativos a las condiciones generales económicas y de negocios, las perspectivas futuras y los acontecimientos previstos, tales como la capacidad de Anglo American y Teck para completar la Fusión, 5 la capacidad de Teck y Anglo American para obtener todas las autorizaciones reglamentarias y judiciales necesarias, la capacidad de Teck y Anglo American para obtener la aprobación de sus respectivos accionistas para la Fusión, la capacidad de Teck y Anglo American para obtener todas las demás aprobaciones necesarias, la visión estratégica de la fusión entre Teck y Anglo American tras el cierre de la Fusión, las expectativas con respecto al potencial de exploración, producción y operación, las expectativas con respecto a las capacidades de producción y el rendimiento financiero u operacional futuro de Teck y Anglo American tras la fusión, las expectativas con respecto a la orientación actual de Teck en materia de producción y costos y las actualizaciones previamente divulgadas, la valoración potencial de la fusión de Teck y Anglo American, las sinergias esperadas entre Teck y Anglo American, los ingresos esperados de las sinergias entre Teck y Anglo American, la exactitud de la situación financiera pro forma y las perspectivas de Teck y Anglo American tras el cierre de la Fusión, el éxito del nuevo directorio y equipo de gerencia, el cumplimiento de las condiciones previas a la Fusión, los resultados financieros u operacionales futuros de Teck y Anglo American tras la Fusión, el aumento previsto del EBITDA, las expectativas en torno a la sede de la entidad combinada en Canadá, las expectativas sobre los resultados y el éxito de los compromisos de la Ley de Inversiones de Canadá, las expectativas con respecto a la obtención de la aprobación de la Ley de Inversiones de Canadá, los supuestos respecto a los compromisos propuestos de la Ley de Inversiones de Canadá, las expectativas con respecto a las inversiones propuestas por la compañía combinada en Canadá, el potencial de Teck y Anglo American tras la Fusión para cumplir la meta de la industria, las expectativas de perfil público, los planes futuros, las proyecciones, objetivos, estimaciones y previsiones, así como también el calendario relacionado con ellos, y las expectativas respecto a la estrategia a largo plazo de la compañía combinada. La lista anterior de supuestos no es exhaustiva. Los eventos o circunstancias podrían causar que los resultados reales varíen materialmente.
La información a futuro se basa en la información disponible en el momento en que se realizan dichas declaraciones y refleja la opinión de buena fe de los ejecutivos y directores de Teck y Anglo American en ese momento con respecto a acontecimientos futuros, y está sujeta a riesgos e incertidumbres que podrían provocar que los resultados reales difieran sustancialmente de los expresados en la información a futuro. Entre los factores que pueden provocar que los resultados reales varíen sustancialmente se incluyen, entre otros, la posibilidad de que la Fusión no se complete en los términos y condiciones, o en el plazo, actualmente considerados, y que no se complete en absoluto, debido a la imposibilidad de obtener o cumplir, de manera oportuna o de otro modo, las aprobaciones reglamentarias, de los accionistas y judiciales necesarias y otras condiciones para el cierre de la Fusión, o por otras razones, el riesgo de que se presenten ofertas o propuestas de adquisición competitivas, la percepción pública de la Fusión, la reacción del mercado a la Fusión, el impacto negativo que el fracaso de la Fusión por cualquier motivo podría tener en el negocio de Anglo American o Teck, las condiciones económicas y de mercado generales, incluyendo las tasas de interés y los tipos de cambio, los mercados financieros mundiales, el impacto de pandemias o epidemias, los cambios en la normativa gubernamental o en la legislación tributaria, la competencia en la industria, los desarrollos tecnológicos y otros factores descritos o analizados en los documentos informativos de Anglo American o Teck presentados periódicamente ante las autoridades reguladoras de valores competentes.
Teck no asume obligación alguna de actualizar las declaraciones a futuro, excepto en la medida en que lo exijan las leyes de valores. Para obtener más información sobre los riesgos, supuestos e incertidumbres asociados con estas declaraciones a futuro, la Fusión y el negocio de Teck, consulte la circular informativa de la gerencia de Teck con respecto a la Junta, presentada en el perfil de Teck en SEDAR+ (www.sedarplus.ca) y en EDGAR (www.sec.gov).
Acerca de Teck
Teck es una compañía canadiense líder de recursos centrada en el suministro responsable de metales esenciales para el desarrollo económico y la transición energética. Teck cuenta con una cartera de operaciones de cobre y zinc de categoría mundial en América del Norte y del Sur y una cartera de proyectos de crecimiento del cobre líder en la industria. Nos centramos en crear valor impulsando el crecimiento responsable y garantizando la resiliencia sobre la base de la confianza de los stakeholders. Con sede en Vancouver, Canadá, las acciones de Teck son cotizadas en la Bolsa de Valores de Toronto bajo los símbolos TECK.A y TECK.B y en la Bolsa de Valores de Nueva York bajo el símbolo TECK. Más información sobre Teck en www.teck.com or siga @TeckResources.
Contacto con Inversionistas:
Emma Chapman
Vicepresidenta, Relaciones con los Inversionistas
+44.207.509.6576
emma.chapman@teck.com
Contacto con Medios de Comunicación:
Dale Steeves
Director, Comunicaciones Externas
236.987.7405
dale.steeves@teck.com
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